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餐飲品牌“小菜園”赴港上市迎來新進展。

8月23日，中國證監(jiān)會發(fā)布關(guān)于小菜園國際控股有限公司（以下簡稱“小菜園”）境外發(fā)行上市備案通知書。公告指出，小菜園擬發(fā)行不超過2.18億股普通股，并在香港聯(lián)合交易所上市。

公告指出，自本備案通知書出具之日起至本次境外發(fā)行上市結(jié)束前，公司如發(fā)生重大事項，應根據(jù)境內(nèi)企業(yè)境外發(fā)行上市有關(guān)規(guī)定，通過中國證監(jiān)會備案管理信息系統(tǒng)報告。公司自本備案通知書出具之日起12個月內(nèi)未完成境外發(fā)行上市，擬繼續(xù)推進的，應當更新備案材料。

今年7月中旬，小菜園時隔半年第二次向港交所提交招股書，擬在港交所主板上市。華泰國際與瑞銀集團為其聯(lián)席保薦人。

小菜園由董事長兼總經(jīng)理汪書高于2013年創(chuàng)立，旗下?lián)碛小靶〔藞@”、“觀邸”、“尚味堂”等餐飲品牌。截至第二次遞交招股書，目前小菜園的門店網(wǎng)絡(luò)已經(jīng)覆蓋全國13個省級行政區(qū)，從2021年期初的278家增長到招股書發(fā)布時的623家，均為直營門店。

根據(jù)招股書中披露的信息，客單價在100元以內(nèi)的大眾便民中式餐飲市場是2023年中國中餐市場的最大分部，約占總市場規(guī)模的88.7%。根據(jù)弗若斯特沙利文資料，按照門店收入計，小菜園在中式餐飲市場排名第一，其中在客單價50元至100元的市場占比達到了55.2%。在大眾便民中式餐飲市場中，小菜園為最大的餐飲品牌。

門店網(wǎng)絡(luò)的快速擴張也帶動了收入的持續(xù)增長。過去三年小菜園營收和盈利水平增速逐年上升。

具體來看，2021年、2022年、2023年和2024年前四個月，小菜園營收分別為26.12億元、31.75億元、45.08億元和16.61億元。2022年、2023年和2024年前四個月的同比增速分別為21.6%、42%與11.75%；錄得凈利潤分別為2.27億元、2.38億元、5.32億元與1.94億元，2022年、2023年與2024年前四個月同比分別增長4.8%、123.5%與0.5%。

小菜園在招股書中表示，門店數(shù)量的增長帶來了營收數(shù)據(jù)的上升，具體指標表現(xiàn)為堂食顧客總數(shù)增長約182.84萬，外賣業(yè)務(wù)總銷售額增長約1.44億元，外賣訂單數(shù)量增長約250.86萬。

盡管起步于下沉市場，主打性價比的小菜園近年來在一線、新一線城市的表現(xiàn)也很亮眼。招股書數(shù)據(jù)顯示，雖然三線及以下城市門店數(shù)量達到了266家，占比超過四成，但一線與新一線城市卻貢獻了小菜園40%以上的營收。2021年起小菜園一線、新一線門店收入占比始終在40%以上，2024年前四個月收入占比已經(jīng)超過三線及以下城市。

在這一趨勢下，小菜園加快了在一線和新一線的門店布局。小菜園在招股書中表示，未來將加深對現(xiàn)有市場的滲透，并將業(yè)務(wù)擴展到新市場。憑借在長江三角洲的成熟門店分布，計劃進一步拓展周邊地區(qū)，如湖南及福建等。公司還計劃增加北京、上海、深圳、杭州、南京及其他中國地區(qū)的門店分布密度，逐步形成“長三角、京津冀、粵閩贛”的門店網(wǎng)絡(luò)布局。

未來規(guī)劃方面，據(jù)此前招股書介紹，小菜園在IPO中募集的資金將主要用于擴大餐飲業(yè)務(wù)、拓展門店網(wǎng)絡(luò)、完善人才管理體系、優(yōu)化供應鏈、提高數(shù)字化能力等。