近日，人社部官網(wǎng)發(fā)布消息稱，正研究制定養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱政策文件，擬考慮采取賬戶制，并建立統(tǒng)一的信息管理服務(wù)平臺(tái)，符合規(guī)定的銀行理財(cái)、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)、基金等金融產(chǎn)品都可以成為養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱的產(chǎn)品。這一消息受到社會(huì)廣泛關(guān)注。

從實(shí)踐看，我國養(yǎng)老保險(xiǎn)制度是一個(gè)“三支柱”體系：第一支柱為基本養(yǎng)老保險(xiǎn)，第二支柱為企業(yè)年金和職業(yè)年金，第三支柱為個(gè)人儲(chǔ)蓄型養(yǎng)老保險(xiǎn)和商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)。

作為第一支柱的基本養(yǎng)老保險(xiǎn)，目前已經(jīng)基本實(shí)現(xiàn)制度全覆蓋，正在朝著人員全覆蓋目標(biāo)邁進(jìn)。截至2018年底，全國參加基本養(yǎng)老保險(xiǎn)人數(shù)超過9.4億人，累計(jì)結(jié)存基金5.8萬多億元，“全覆蓋、?；尽钡哪繕?biāo)基本實(shí)現(xiàn)。作為第二支柱的企業(yè)年金和職業(yè)年金這些年也逐步形成了一定規(guī)模。截至2018年末，全國有8.74萬戶企業(yè)建立了企業(yè)年金，參加職工2388萬人，累計(jì)結(jié)存基金近1.48萬億元。無論是參與企業(yè)、參加職工，還是基金規(guī)模，都呈逐年增加趨勢(shì)。相比之下，作為第三支柱的商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)發(fā)展相對(duì)滯后，產(chǎn)品和服務(wù)供給仍顯不足，覆蓋面所占比例也比較小。這與要建成多層次社會(huì)保障體系的要求還有不小差距。

三大支柱比例失衡造成的結(jié)果是，多數(shù)人退休后主要收入只能來自基本養(yǎng)老金。近10多年來，我國不斷提高退休人員養(yǎng)老金水平，但基金收支的壓力也在凸顯。當(dāng)前，結(jié)構(gòu)性問題已成為我國養(yǎng)老保險(xiǎn)制度運(yùn)行的主要矛盾。2018年末，全國60周歲以上人口為2.49億人，占總?cè)丝诘谋壤秊?7.9%，其中65周歲以上人口占總?cè)丝诘谋壤秊?1.9%。人口老齡化對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)的一個(gè)深層影響，就是養(yǎng)老保險(xiǎn)的撫養(yǎng)比呈逐年下降趨勢(shì)，繳費(fèi)的人少了，領(lǐng)錢的人多了，這自然會(huì)對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)的可持續(xù)發(fā)展帶來壓力和挑戰(zhàn)。

不僅是中國，在全球老齡化環(huán)境下，養(yǎng)老問題是全世界面臨的共同挑戰(zhàn)。在日益嚴(yán)峻的老齡化形勢(shì)下，我國在養(yǎng)老金體系完善上亟需解決增量和存量兩大難題。加快建立以個(gè)人養(yǎng)老金賬戶為基礎(chǔ)的第三支柱養(yǎng)老金體系，實(shí)施由政府、企業(yè)和職工三方責(zé)任共擔(dān)、相互補(bǔ)充的多支柱模式，能夠使養(yǎng)老金供給多元化，可減輕財(cái)政支付的養(yǎng)老壓力。

經(jīng)過這些年的發(fā)展，銀行理財(cái)?shù)冉鹑诋a(chǎn)品已成為家庭財(cái)富管理的重要方式之一。此次人社部明確將符合規(guī)定的銀行理財(cái)、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)、基金等金融產(chǎn)品納入第三支柱養(yǎng)老金，無疑可增強(qiáng)第三支柱的吸引力和激勵(lì)性，優(yōu)化第三支柱個(gè)人賬戶的資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)，促進(jìn)第三支柱快速發(fā)展。

當(dāng)然，從制度形成到具體落地，也需要一個(gè)過程。實(shí)現(xiàn)這一過程，服務(wù)是關(guān)鍵。從目前來看，市面上一些保險(xiǎn)產(chǎn)品過于簡單，其設(shè)計(jì)及服務(wù)水平與公眾需求存在差距；此外，公眾的養(yǎng)老投資意識(shí)較低，許多人對(duì)養(yǎng)老問題仍抱著“車到山前必有路”的心態(tài)，這些因素均導(dǎo)致了我國商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)在未來一個(gè)時(shí)期內(nèi)仍將處于初級(jí)發(fā)展階段。

從頂層設(shè)計(jì)看，“第三支柱”個(gè)人養(yǎng)老制度的推廣落實(shí)，需要得到國家立法和財(cái)稅政策支持，以引導(dǎo)全體經(jīng)濟(jì)活動(dòng)人口參與到這項(xiàng)自愿參加、自我主導(dǎo)的積累型養(yǎng)老金制度中；從產(chǎn)品設(shè)計(jì)上，也要滿足各種不同群體的投資偏好和不同年齡賬戶持有人的需求；從參保對(duì)象看，還要同期加強(qiáng)對(duì)公眾的養(yǎng)老金融教育。如此，未來人們有望通過購買商業(yè)保險(xiǎn)與養(yǎng)老基金等方式，在實(shí)現(xiàn)財(cái)富增值的同時(shí)，為老年生活增加籌碼。

（原題為《養(yǎng)老保險(xiǎn)制度應(yīng)“多腿”走路》）